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天使投資

凈財富人士對有巨大發(fā)展潛力的高風(fēng)險初創(chuàng )企業(yè)進(jìn)行早期的直接投資

指導價(jià): 6-8%

詳細介紹

凈財富人士對有巨大發(fā)展潛力的高風(fēng)險初創(chuàng )企業(yè)進(jìn)行早期的直接投資


權益:

①.1萬(wàn)內送巡回城市分會(huì )場(chǎng)商品展示;

②.1萬(wàn)上送主會(huì )場(chǎng)商品展示;

③.3萬(wàn)內送會(huì )議手冊?xún)软?yè)展示;

④.3-5萬(wàn)送晚宴展示;

⑤.5萬(wàn)內5場(chǎng)次演講展示機會(huì );

⑥.10萬(wàn)晚宴冠名;

⑦.15萬(wàn)巡回城市分會(huì )場(chǎng)協(xié)辦單位;

⑧.25萬(wàn)主會(huì )場(chǎng)協(xié)辦單位,企業(yè)代表頒獎嘉賓


天使投資是指個(gè)人為幫助擁有特殊技術(shù)或獨特概念但缺乏自己的資金的企業(yè)家創(chuàng )業(yè)所做的貢獻,承擔創(chuàng )業(yè)中的高風(fēng)險,并在成功創(chuàng )業(yè)后享受高利潤?;蛘哂勺杂赏顿Y者或非正式風(fēng)險投資機構為原創(chuàng )項目創(chuàng )意或小型初創(chuàng )企業(yè)進(jìn)行的一次性前期投資。它是風(fēng)險投資的一種形式,可以根據天使投資人的投資額為被投資企業(yè)提供綜合資源?!疤焓埂蓖ǔJ侵竿顿Y非常年輕的公司,幫助他們快速啟動(dòng)的投資者。天使投資人通常是企業(yè)家的朋友、親戚或商業(yè)伙伴。因為他們相信企業(yè)家的能力和創(chuàng )造力,他們愿意在創(chuàng )業(yè)之前在企業(yè)家身上投入大量的資金。天使投資一般適合第一次創(chuàng )業(yè),有好的經(jīng)營(yíng)思路或核心技術(shù),初期投資小的企業(yè)。天使投資是一種風(fēng)險投資,通常在A(yíng)輪后退出。


  風(fēng)險投資(VC)和VC投資的項目都處于中的早期階段,項目的商業(yè)模式相對成熟,得到了市場(chǎng)的認可,盈利能力強。它可以進(jìn)一步擴大市場(chǎng),并在獲得資金風(fēng)險投資后繼續爆炸式增長(cháng)

  私募基金(PE)和私募基金投資的項目都是已經(jīng)處于IPO前期階段的公司,公司已經(jīng)具備上市基礎。PE介入后,一般會(huì )幫助公司梳理治理結構、盈利模式、籌資項目等。這樣它們至少可以在1-3年內上市。

  天使投資人(AI),公司處于起步階段,產(chǎn)品已初具規模,有了初步的商業(yè)模式,積累了一些核心用戶(hù)。資金主要來(lái)自天使投資人或天使投資機構。在資金的投資額一般在100萬(wàn)至1000萬(wàn)人民幣之間。

  a輪融資:公司產(chǎn)品已經(jīng)成熟,開(kāi)始正常運營(yíng)一段時(shí)間,有完整詳細的業(yè)務(wù)和盈利模式,在行業(yè)內有一定的地位和口碑。公司可能還是虧本。資金通常來(lái)自專(zhuān)業(yè)風(fēng)險投資機構。在資金的投資額一般在1000萬(wàn)到1億人民幣之間。

  b輪融資:公司在A(yíng)輪融資后取得很大進(jìn)步,可能已經(jīng)開(kāi)始盈利。商業(yè)模式和盈利模式都沒(méi)有問(wèn)題??赡苡斜匾瞥鲂聵I(yè)務(wù),拓展新領(lǐng)域。資金的大部分資金來(lái)源是最后一輪風(fēng)險投資機構、新的風(fēng)險投資機構和私人股權投資機構。在資金的投資額為2億元人民幣;

  c輪融資:公司非常成熟,離上市不遠。應該已經(jīng)開(kāi)始盈利了,行業(yè)前三。這一輪除了拓展新業(yè)務(wù),還有完成閉環(huán)業(yè)務(wù),為上市寫(xiě)好故事的意圖。資金的主要來(lái)源是PE,之前的一些風(fēng)投也會(huì )選擇投。在資金的投資額超過(guò)10億元人民幣。一般是C輪后上市,也有公司選擇并入D輪,但不多。

  每一輪融資的投資者都會(huì )對創(chuàng )業(yè)公司有一定的要求,符合特定條件的項目可以獲得投資,天使輪融資也是如此。與后幾輪融資相比,中,天使輪融資需要更廣泛、更主觀(guān)的條件。每個(gè)風(fēng)險投資機構和每個(gè)投資者對項目都有不同的要求。

  每一輪融資的投資者都會(huì )對創(chuàng )業(yè)公司有一定的要求,符合特定條件的項目可以獲得投資,天使輪融資也是如此。天使輪融資相對于中后期輪融資,需要更廣闊、更主觀(guān)的條件。每個(gè)風(fēng)投機構和每個(gè)投資者對項目都有不同的要求。


  天使輪融資需要滿(mǎn)足的條件如下:

  條件一:優(yōu)秀團隊每個(gè)創(chuàng )投機構對團隊如何優(yōu)秀有不同的定義。有的投資人喜歡連續創(chuàng )業(yè)者,有的投資人喜歡投資年輕團隊;一些投資者喜歡技術(shù)專(zhuān)家型創(chuàng )始人,而另一些投資者則對能賺錢(qián)的創(chuàng )始人情有獨鐘。雖然具體標準不一樣,但都有一個(gè)共同點(diǎn),那就是創(chuàng )業(yè)團隊一定要在某些方面優(yōu)秀、出眾。沒(méi)有亮點(diǎn)的平庸團隊,很難得到投資者的青睞。

  條件二:項目核心指標表現良好?,F在光靠ppt融資很難。天使輪的融資也需要創(chuàng )業(yè)公司有產(chǎn)品和數據。每個(gè)項目的核心數據都不一樣,有的是日活和app下載,有的是收入,有的是收入增長(cháng)。有哪些與行業(yè)相關(guān)的核心指標,創(chuàng )業(yè)者自己一定很清楚。想要獲得天使投資,你所在行業(yè)的核心指標肯定是不一樣的。比如用戶(hù)數量增長(cháng)很快,利潤率可以很高。

  條件三:成長(cháng)快的天使輪是最早的投資,后期會(huì )有一系列融資輪。天使投資人也需要退錢(qián)。公司成長(cháng)越快,天使投資人越喜歡。投資者最喜歡的是快速成長(cháng)的項目。比如用戶(hù)數量在兩個(gè)月內增長(cháng)了十倍,利潤以每月50%以上的速度增長(cháng)??吹匠砷L(cháng)就能看到未來(lái),能讓天使投資人快速掙錢(qián)。如果你的項目增長(cháng)緩慢,這是一個(gè)嚴重的問(wèn)題。

  天使投資有利有弊。盡管有這些爭論,但好處似乎大于壞處。一些優(yōu)勢在于天使投資者獨特的公司特征和他們?yōu)楣驹黾拥膬r(jià)值。同時(shí),它們地理位置分散,因此能夠滿(mǎn)足大多數初創(chuàng )企業(yè)所需的資金。

  天使投資人也傾向于尋找小投資,更愿意投資高風(fēng)險的前期公司,投資幾乎所有行業(yè)。此外,許多投資者希望獲得對其投資的一小部分公司的控制權,并試圖避免企業(yè)的后續投資。

  一些天使投資人非常熱衷于投資,以促進(jìn)當地經(jīng)濟的發(fā)展,而另一些人只考慮收入。另一個(gè)缺陷是天使投資者缺乏意識,這與風(fēng)投非常不同。企業(yè)家應該高度重視這些差異,以便在為公司融資時(shí)做出更明智的決策。


  天使投資的優(yōu)勢

  1.能夠提供新公司所需的資金

  當企業(yè)家用光了所有的資金,(包括資金從朋友和家人那里借的錢(qián)、個(gè)人儲蓄、銀行貸款和信用卡)時(shí),他們可能不得不尋求天使投資者的幫助來(lái)填補他們在資金的空缺。根據新罕布什, 爾州大學(xué)風(fēng)險研究中心的數據,幾乎三分之二的資金新興企業(yè)來(lái)自天使投資者。因此,天使投資人的資本可以作為高增長(cháng)新企業(yè)的資金來(lái)源。

  2.有能力籌集少量資金

  大多數早期風(fēng)險企業(yè)需要的小資金,一般不到50萬(wàn)美元。天使投資者可以用他們自己的資金來(lái)滿(mǎn)足他們的需求。另一方面,風(fēng)險投資機構一般從不同的渠道籌集資金資金,通常投資于后期(成熟)公司,這些公司經(jīng)營(yíng)穩定,取得了一定的成功,投資金額一般至少在500到100萬(wàn)美元。

  3.靈活的商業(yè)合同

  與傳統的資金貸款相比,天使投資者的投資合同更加靈活,資金的貸款人包括銀行和風(fēng)投。由于他們投資于自己的資金,他們的商業(yè)合同可以通過(guò)談判頻繁變更。由于這種靈活性,它們更有可能成為早期企業(yè)的理想資金來(lái)源。

  4.它可以為新興企業(yè)提供豐富的知識和經(jīng)驗

  許多天使投資者曾經(jīng)是企業(yè)家,并創(chuàng )辦了幾家成功的公司,因此他們不僅可以為企業(yè)家提供他們需要的資金,還可以提供他們想要的支持、專(zhuān)業(yè)知識和聯(lián)系,以促進(jìn)公司的增長(cháng)。天使投資人的直覺(jué)和資源對創(chuàng )業(yè)公司來(lái)說(shuō)價(jià)值無(wú)窮。企業(yè)家應該認識到自己需要的幫助,歡迎天使投資人參與公司的日?;顒?dòng)。

  5.涉及高風(fēng)險投資

  天使投資者在資金,投資新企業(yè),被視為高風(fēng)險投資,因為該公司尚未建立成功的運營(yíng)模式。因為天使通常為初創(chuàng )公司提供初始資金,所以很難判斷他們投資的公司從長(cháng)遠來(lái)看是否會(huì )成功。雖然大多數初創(chuàng )公司在成立的前幾年都會(huì )死亡,但天使投資人對自己的投資選擇非常樂(lè )觀(guān),往往要求高回報來(lái)彌補這些風(fēng)險。

  6.不需要很高的月支出

  從天使投資者那里籌集資金的另一個(gè)優(yōu)勢是,他們不需要高利息回報,比如銀行貸款和信用卡貸款的利息。很多創(chuàng )業(yè)者都很喜歡這樣,這樣他們就可以把時(shí)間和精力投入到公司的發(fā)展上,而不用擔心傳統借貸所逼的每月高額利息和費用。

  7.社會(huì )慈善

  很多天使投資人選擇投資本地公司。他們提供的資金不僅幫助公司成立,而且通過(guò)鼓勵消費者購買(mǎi)他們的產(chǎn)品,創(chuàng )造更多的就業(yè)機會(huì ),促進(jìn)當地經(jīng)濟發(fā)展。很多天使投資人都為自己回到家鄉而自豪。這些投資者不僅關(guān)心資金的回報率

  8.它無(wú)處不在,來(lái)自各行各業(yè)

  如今,天使投資者無(wú)處不在,不僅僅是在傳統的金融中心和金融街。他們還將投資幾乎所有的全球市場(chǎng)。他們大多會(huì )涉及特定行業(yè)的投資活動(dòng),這是由他們的專(zhuān)業(yè)決定的。像風(fēng)投,一樣,天使投資者傾向于關(guān)注高科技行業(yè),但他們也會(huì )被其他行業(yè)所吸引。無(wú)論天使投資人涉足哪個(gè)行業(yè),吸引他們的永遠是一個(gè)公司隱藏的盈利能力和成長(cháng)性。


  天使投資的弊端

  1.幾乎不會(huì )有額外的投資

  大部分天使投資人之所以不會(huì )追加投資,是因為追加投資一個(gè)不成功的企業(yè),會(huì )有損失更多錢(qián)的風(fēng)險。另一方面,風(fēng)投有不同的追加投資方式。他們傾向于將資金約2/3的土地用于額外投資,并在分散投資組合的同時(shí)給公司提供擴張的機會(huì )。

  2.很有可能被騙

  雖然大部分天使投資者不僅看重資金,的回報率,還有少數投資者非常貪婪和逐利,他們的目的不是發(fā)展公司的優(yōu)勢。這類(lèi)投資者對創(chuàng )業(yè)者缺乏耐心,不會(huì )為他們提供任何心理咨詢(xún),也不會(huì )在他們早期發(fā)展階段對他們進(jìn)行引導。為了避免陷入困境,企業(yè)家在簽署和同意任何條款之前,需要了解足夠的關(guān)于任何潛在投資者的特征和聲譽(yù)的信息。

  3.高成本

  作為向新公司提供初創(chuàng )企業(yè)資金的交換條件,許多天使投資者通常要求某個(gè)股權,至少10%或更多,并期望在退出時(shí)獲得高投資回報。在他們看來(lái),這是一筆合理的交易,因為他們投資的是一個(gè)非常年輕、高風(fēng)險、未完成的企業(yè)。此外,天使投資人可以聘請專(zhuān)業(yè)技術(shù)人員監督企業(yè)的日常運營(yíng)。

  4.積極參與公司運營(yíng)可能會(huì )導致問(wèn)題

  參與公司運營(yíng)的程度因投資者而異。但是天使投資人對公司運營(yíng)有量化控制是很常見(jiàn)的。企業(yè)家可能不愿意在投資者的要求下被迫放棄一定程度的控制權,這往往會(huì )導致一些企業(yè)家的不滿(mǎn)。另一個(gè)問(wèn)題可能是天使投資人缺乏行業(yè)經(jīng)驗造成的。狹隘的知識不會(huì )給公司的成功帶來(lái)任何價(jià)值。這就是為什么創(chuàng )業(yè)者要只找行業(yè)經(jīng)驗豐富的投資人。

  5.缺少知名度

  雖然有公司為風(fēng)投公司備案,但沒(méi)有注冊機構為天使投資人備案。由于這些差異,天使投資人不像他們在風(fēng)投的同行那樣清楚。他們經(jīng)常隱藏和神秘,所以他們選擇與企業(yè)家保持一定的距離,避免被許多企業(yè)家的電話(huà)打擾。


資本直通車(chē)